Стратегии пассивного инвестирования

Есть такой термин в английском языке Asset Allocation — на русский его так и не перевели нормально, и кто как хочет так и употребляет.

Asset — это активы, Allocation — это типо распределение.

Но саму суть этот перевод не даёт. Это такая штука, на которую я бы рекомендовал обратить внимание и почитать всё, что связано с asset allocation. Я для себя называю это пассивное управление портфелем. Суть и смысл этой системы я еще расскажу.

Вкратце — вы собираете портфель, устанавливаете себе сроки, когда вы докупаете и ребалансируете. Весь вопрос в том, какие активы собрать в этот портфельчик.

И сейчас я вам расскажу 8 довольно известных и популярных стратегий пассивного инвестирования .

Стратегия 1. Самый пассивный портфель в мире

Стратегия инвестирования в мировые рынки: в мире есть какое-то количество активов. Чего-то больше, чего-то меньше. Ну грубо например есть около 20 тысяч акций, и допустим около 100 тысяч облигаций, и допустим около 5 тысяч инструментов, связанных с недвижкой (нас интересует не вся недвижка, а только инвестиционная) ну и мы эти активы в соответственных долях распределяем.

Равные пропорции в каждый актив такими же пропорциями. Покупаем всё, что есть из финансовых инструментов такими пропорциями, сколько их есть в мире. Самый пассивный портфель в мире. Т.е. мы берём мир.

Помните, есть рисуночек, где ровная линия идет под наклоном вверх, а вокруг неё синусоида. Так вот, мы делаем предположение, что если мы возьмём всё, что есть из активов в мире такими же пропорциями, то выведем свой портфель на такой же результат, как эта ровная линия.

Т.е. всё будет идти вверх, так как мировая экономика всё равно растёт. Несмотря на какие-то циклы спадов и активных ростов.

Как у нас выглядит такой портфель по активам:

• Облигации 53%
• Облигации с защитой от инфляции 2%
• Недвижка 5%
• Акции развивающихся стран 5%
• Акции развитых стран 15%
• Американские акции 20%

Т. е. вы собираете себе в портфель активы (желательно ЕТФ,) по таким пропорциям. Вы может играться с облигациями, например набрать по разных АА и выше. Но доля всех облигаций в вашем портфеле должна быть 53%.

Стратегия 2. 60 на 40

Тут всё очень и очень просто. У нас есть 60% акций в портфеле и 40% облигаций. Акции америкосовские — и там можно играться внутри. Например 20% голубых фишек, 20% развивающихся компаний, 20% дешёвых например акций. Ну или как-то по другому поиграть. Как хотите. В статистике — тупо индекс S&P.

Облигации — тоже как хотите раскидывайте, но главное — смотрите рейтинг надёжности.

Стратегия 3. Вечный портфель

Почему он вечный? Потому что здесь есть ЗОЛОТО! Т.е. грубо говоря, есть 75% защитных активов и 25% активов роста. Если будет хаос и беда — то 75% портфеля будут зарабатывать. А если всё спокойно, то активы роста будут валить вверх.

В общем — портфель называется вечный:

• 50% облигаций
• 25% золото
• 25% Американских акций

Стратегия 4. Все сезоны

Стратегия очень крутого инвестора Рэй Далио — Все сезоны.

Не буду писать про Рэя, погуглите – Ray Dalio. Все знают Уорена Баффета, потому что он самый богатый инвестор, но Рэй “лошара” всего то на 67 месте в глобальном Форбс с состоянием 18 млрд. И тоже благодаря инвестированию. Короче норм дядька.

И его стратегия — все сезоны или У природы нет плохой погоды. Как он сам говорит, если то состояние, что он оставит детям, будет управляться по этой стратегии, то он сможет быть спокоен и после смерти. Распределение:

• Облигации 55%
• Американские акции 21%
• Ресурсы 8%
• Золото 7%
• Акции развитых стран 6%
• Акции развивающихся стран 3%

Стратегия 5. IVY стратегия

IVY стратегия. Тут изучены были фонды американских университетов, таких как Гарвард, Стенфорд и т.д. и как они управляются, и стратегия перенесена на ЕТФ.

В общем активы стратегии:

• Облигации 20%
• Акции развитых стран 20%
• Акции развивающихся стран 20%
• Недвига 20%
• Ресурсы 20%